9월 2~4일 주요 기업 실적발표 앞두고 본 옵션 변동성과 예상 주가 변동폭

이번 주 니오(NIO), 브로드컴(AVGO), 세일즈포스(CRM), 차지포인트 홀딩스(CHPT), C3ai(AI) 등 주요 기업들이 실적을 발표할 예정이다.
팁랭크스는 이번 주 주요 실적 발표를 앞두고 각 기업의 예상 주가 변동폭을 산출했다. 이는 실적 발표일과 가장 가까운 만기의 등가격 스트래들 옵션을 기준으로 계산됐다.
실적 발표를 앞두고는 불확실성으로 인해 옵션 변동성이 높아지는 경향이 있다. 투자자들이 실적의 긍정적 또는 부정적 결과를 예측할 수 없어 옵션 프리미엄이 상승하기 때문이다.
또한 실적 발표 이후에는 불확실성이 해소되면서 옵션 프리미엄이 크게 하락하는데, 이를 변동성 붕괴(volatility crush)라고 한다.
9월 2일 화요일
SIG: ±11.93%
HQY: ±9.12%
ZS: ±10.50%
NIO: ±12.70%
ASO: ±8.55%
9월 3일 수요일
AEO: ±12.60%
CPB: ±5.70%
DLTR: ±7.85%
M: ±8.77%
CRM: ±8.51%
HPE: ±8.02%
PD: ±........................................................................................................................................................................................................................................................................................