츄이, 고객 증가 힘입어 매출 전망치 상향 조정

츄이(NYSE:CHWY)가 2025년 2분기 조정 주당순이익이 33센트를 기록했다고 수요일 발표했다. 이는 시장 전망치 14센트와 경영진이 제시한 가이던스 30-35센트를 상회하는 실적이다.

반려동물용품 유통업체인 츄이의 매출은 전년 동기 대비 8.6% 증가한 31억 달러를 기록했다. 이는 시장 전망치 30.8억 달러와 경영진이 제시한 가이던스 30.6억-30.9억 달러를 웃도는 수준이다.

자동배송 고객 매출은 14.9% 증가한 25.8억 달러를 기록했다. 츄이 자동배송은 고객이 반려동물 사료와 용품을 정기적으로 배송받을 수 있는 구독 서비스다.

이 서비스는 첫 주문 시 할인 혜택과 정기 주문에 대한 지속적인 할인을 제공한다. 해당 분기 자동배송 매출은 전체 순매출의 83%를 차지했다.

매출총이익률은 전년 동기 대비 90베이시스포인트 상승한 30.4%를 기록했다. 활성 고객당 순매출은 4.6% 증가한 591달러를 기록했다.

조정 EBITDA는 26.5% 증가한 1억8330만 달러를 기록했다. 조정 EBITDA 마진은 전년 동기 대비 80베이시스포인트 상승한 5.9%를 기록했다. 활성 고객 수는 전년 동기 대비 4.5% 증가한 2090만6000명을 기록했다.

츄이의 수밋 싱 CEO는 "2분기 순매출이 가이던스 상단을 상회했다"며 "츄이의 차별화된 가치 제안이 다시 한번 입증됐다. 활성 고객 수와 고객당 지갑점유율(NSPAC)이 모두 전년 동기 대비 4.5% 증가해 각각 약 2100만 명과 591달러를 기록했다"고 밝혔다.

순이익은 전년 동기 2억9910만 달러에서 6200만 달러로 감소했으나, 조정 순이익은 1억470만 달러에서 1억4110만 달러로 증가했다.

전망

츄이는 3분기 조정 주당순이익이 28-33센트를 기록할 것으로 전망했다. 이는 시장 전망치 23센트를 상회하는 수준이다.

3분기 매출은 30.7억-31억 달러로 예상했다. 이는 시장 전망치 30.5억 달러를 상회하는 수준이다.

츄이는 2025 회계연도 매출 가이던스를 기존 123억-124.5억 달러에서 125억-126억 달러로 상향 조정했다. 이는 시장 전망치 125.8억 달러에 근접한 수준이며, 조정 EBITDA 마진은 5.4%-5.7%를 기록할 것으로 예상했다.

주가 동향: CHWY 주가는 수요일 장 전 거래에서 9.50% 하락한 38.10달러를 기록했다.