애플, 하드웨어·스토리지·주변기기 업계 경쟁사와 실적 비교...수익성·성장성 `두각`

애플(NASDAQ:AAPL)이 하드웨어·스토리지·주변기기 업종 내 경쟁사들과 비교해 수익성과 성장성 측면에서 우수한 성과를 보이고 있는 것으로 나타났다. 본지는 주요 재무지표와 시장 지위, 성장 전망 등을 분석해 투자자들에게 의미 있는 시사점을 제공하고자 한다.

애플 기업 개요

애플은 세계 최대 기업 중 하나로, 소비자와 기업을 대상으로 한 다양한 하드웨어 및 소프트웨어 제품을 보유하고 있다. 아이폰이 매출의 대부분을 차지하며, 맥·아이패드·애플워치 등 다른 제품들은 아이폰을 중심으로 한 광범위한 소프트웨어 생태계의 일부로 설계됐다. 애플은 스트리밍 비디오, 구독 번들, 증강현실 등 새로운 애플리케이션을 지속적으로 추가해왔다. 자체 소프트웨어와 반도체를 설계하고 있으며, 폭스콘과 TSMC 같은 하청업체들과 협력해 제품과 칩을 생산한다. 애플 매출의 절반 가량이 직영점을 통해 발생하고 있으며, 나머지는 파트너십과 유통망을 통한 간접 판매로 이뤄진다.

애플의 주요 재무지표 분석 결과는 다음과 같다:

• 주가수익비율(P/E)은 34.91로 업계 평균 대비 0.71배 낮아 저평가 상태를 시사한다. 이는 성장을 추구하는 투자자들에게 매력적일 수 있다.

• 주가순자산비율(P/B)은 51.86으로 업계 평균보다 5.36배 높아 프리미엄이 형성된 것으로 보인다.

• 주가매출비율(P/S)은 8.5로 업계 평균의 2.63배에 달해, 경쟁사 대비 매출 실적 대비 고평가 가능성이 있다.

• 자기자본이익률(ROE)은 35.34%로 업계 평균보다 29.55% 높아 자기자본의 효율적 운용을 보여준다.

• EBITDA는 310.3억 달러로 업계 평균의 88.66배에 달해 높은 수익성과 현금창출능력을 입증했다.

• 매출총이익은 437.2억 달러로 업계 평균의 47.52배를 기록해 핵심사업의 높은 수익성을 보여준다.

• 매출성장률은 9.63%로 업계 평균 6.78%를 상회해 시장 내 우수한 실적을 기록했다.

부채비율

부채자본비율(D/E)은 기업이 자산과 영업을 위해 사용하는 부채와 자기자본의 비율을 나타낸다.

업계 비교에서 부채자본비율을 살펴보면 기업의 재무건전성과 리스크 프로필을 간단히 평가할 수 있어 의사결정에 도움이 된다.

애플의 부채자본비율을 상위 4개 경쟁사와 비교한 결과는 다음과 같다:

• 애플은 상위 4개 경쟁사 중 중간 수준의 부채자본비율을 보이고 있다.

• 부채자본비율 1.54는 부채와 자기자본을 적절히 활용한 균형 잡힌 재무구조를 나타낸다.

핵심 요약

하드웨어·스토리지·주변기기 업종에서 애플의 P/E, P/B, P/S 비율은 경쟁사 대비 상대적 저평가 상태를 보여준다. 반면 높은 ROE, EBITDA, 매출총이익, 매출성장률은 애플이 업계 내에서 탁월한 실적을 거두고 있음을 입증한다. 이러한 지표들은 애플의 견고한 재무성과와 시장 내 성장 잠재력을 보여준다.