애플, 하드웨어·스토리지·주변기기 업계 경쟁력 분석...실적·재무건전성 `양호`

오늘날 빠르게 변화하는 경쟁 환경에서 기업 평가의 중요성이 더욱 부각되고 있다. 이 기사에서는 애플(NASDAQ:AAPL)과 하드웨어·스토리지·주변기기 업계 주요 경쟁사들을 비교 분석한다. 주요 재무지표, 시장 지위, 성장 잠재력을 분석해 투자자들에게 유용한 통찰력을 제공하고자 한다.

애플 기업 개요

애플은 세계 최대 기업 중 하나로 소비자와 기업을 대상으로 한 다양한 하드웨어 및 소프트웨어 제품을 보유하고 있다. 아이폰이 매출의 대부분을 차지하며, 맥, 아이패드, 애플워치 등 다른 제품들은 아이폰을 중심으로 한 광범위한 소프트웨어 생태계의 일부로 설계됐다. 애플은 스트리밍 비디오, 구독 번들, 증강현실 등 새로운 애플리케이션을 지속적으로 추가해왔다. 자체 소프트웨어와 반도체를 설계하고 폭스콘, TSMC 등 하청업체와 협력해 제품과 칩을 제조한다. 애플 매출의 절반 이하가 자사 매장을 통한 직접 판매이며, 대부분은 파트너십과 유통을 통한 간접 판매다.

애플에 대한 자세한 분석 결과는 다음과 같다:

• 주가수익비율(P/E)은 34.41로 업계 평균보다 0.71배 낮아 합리적인 가격에 성장 잠재력을 보유한 것으로 평가된다.

• 주가순자산비율(P/B)은 51.13으로 업계 평균 대비 5.35배 높아 장부가 기준으로는 고평가된 것으로 보인다.

• 주가매출비율(P/S)은 8.38로 업계 평균의 2.62배를 기록해 매출 실적 대비 고평가 상태일 수 있다.

• 자기자본이익률(ROE)은 35.34%로 업계 평균보다 29.55% 높아 효율적인 자본 운용을 보여준다.

• EBITDA는 310.3억 달러로 업계 평균의 88.66배를 기록해 높은 수익성과 현금창출능력을 보유했다.

• 매출총이익은 437.2억 달러로 업계 평균의 47.52배를 기록해 핵심 사업에서 강력한 수익성을 보여준다.

• 매출성장률은 9.63%로 업계 평균 6.78%를 상회해 시장 대비 우수한 실적을 기록했다.

부채비율

부채자본비율(D/E)은 기업이 자기자본 대비 얼마나 많은 부채를 통해 사업을 운영하는지 보여주는 지표다.

업계 비교에서 부채자본비율을 살펴보면 기업의 재무건전성과 리스크 프로필을 간단히 평가할 수 있어 의사결정에 도움이 된다.

애플을 상위 4개 경쟁사와 비교한 부채자본비율 분석 결과는 다음과 같다:

• 애플의 부채자본비율은 상위 4개 경쟁사 중 중간 수준을 기록했다.

• 부채자본비율이 1.54로 적절한 수준을 유지해 비교적 균형 잡힌 재무구조를 보여준다.

핵심 요약

하드웨어·스토리지·주변기기 업계에서 애플의 P/E는 경쟁사 대비 낮아 저평가 가능성을 시사한다. P/B와 P/S는 높은 수준으로 업계 기준으로는 고평가 상태다. ROE, EBITDA, 매출총이익, 매출성장률 측면에서는 경쟁사 대비 우수한 실적을 보여 양호한 재무건전성과 성장 전망을 나타낸다.