베스트바이 주가 상승세...2분기 실적 시장 전망치 상회

베스트바이(NYSE:BBY) 주식이 금요일 상승세를 보이고 있다.

이 회사는 목요일 2026년 회계연도 2분기 조정 주당순이익이 1.28달러를 기록했다고 발표했다. 이는 시장 전망치 1.21달러를 웃도는 수준이다.

매출은 전년 동기 대비 1.6% 증가한 94.4억 달러를 기록해 시장 예상치 92.4억 달러를 상회했다.

베스트바이는 2026 회계연도 조정 주당순이익 가이던스를 6.15~6.30달러로 재확인했다. 시장 컨센서스는 6.17달러다.

JPM의 크리스토퍼 호버스 애널리스트는 투자의견 오버웨이트를 유지하면서 목표주가를 88달러에서 89달러로 상향 조정했다.

호버스는 6월과 7월 동일매장 매출이 3% 증가했으며, 분기 누적 동일매장 매출이 낮은 한 자릿수 증가율을 보이고 있다고 분석했다. 경영진이 비교적 용이한 기저효과에도 불구하고 개학 시즌 이후 둔화를 예상하고 있어 실적은 상단에 근접할 것으로 전망된다.

애널리스트는 베스트바이가 연간 매출과 주당순이익이 가이던스 상단을 향해 진행 중이라고 언급했다고 전했다.

호버스는 개학 시즌 이후 일시적 둔화 가능성을 제외하면 연말 쇼핑 시즌을 앞두고 주가 여건이 객관적으로 개선됐다고 평가했다. 또한 관세와 공급망 효율성 레버리지를 감안할 때 마진 가이던스가 보수적이라고 분석했다.

호버스에 따르면 전체 관세율은 상승하고 있으나, 베스트바이는 완화 조치를 취하고 있으며 공급업체들의 지원도 강화되고 있다. 그는 조달 구성을 다음과 같이 분석했다: 미국/멕시코 약 25%(무관세), 중국 약 30~35%(평균 관세율 25%, 절반은 30%, 절반은 20%), 나머지 약 40%는 베트남, 인도, 한국, 대만 등에서 다양한 관세율로 조달.

호버스는 컴퓨터, TV, 가전제품의 선구매 효과가 대부분 지나갔으며, 더 큰 설치 기반이 올해 연착륙을 뒷받침할 것이라며 오버웨이트 의견을 재확인했다.

애널리스트는 AI 기능이 주류 가전제품에 보급되면서 평균 판매가격이 계속 상승할 것으로 예상했다.

또한 주요 카테고리, 특히 홈시어터 부문이 플러스로 전환되면 영업이익률이 시간이 지나면서 5%(작년 4.1% 대비)까지 상승할 수 있으며, 6%까지도 가능할 것으로 전망했다.

주가 동향: 베스트바이 주식은 금요일 발표 시점 기준 1.33% 상승한 73.63달러에 거래되고 있다.