알파벳, 제미니 이미지 생성 도구 인기에 사용자 급증

알파벳(NASDAQ:GOOGL)(NASDAQ:GOOG)이 바이럴 히트를 기록한 이미지 생성 도구 출시 이후 제미니의 사용자가 급증하면서 9월 AI 생태계 전반에 걸쳐 이용률이 증가했다.

한편 구글 검색 트래픽은 오픈AI의 챗GPT로부터의 경쟁 압박에도 불구하고 안정세를 유지했다.

BofA 증권의 저스틴 포스트 애널리스트는 2026년 예상 구글 GAAP EPS에 현금성 자산을 더한 값에 22배 멀티플을 적용해 목표주가 252달러를 제시하며 매수 의견을 유지했다.

애널리스트는 시밀러웹의 9월 웹 트래픽 데이터를 공유하며 구글의 지속적인 강세와 제미니의 두드러진 성장세를 지적했다.

전 세계적으로 구글의 일평균 웹 방문자 수는 전년 대비 0.8% 증가한 28억 명을 기록했고, 챗GPT는 90% 급증한 1억9700만 명을, 빙은 2.2% 감소한 1억1600만 명을 기록했다. 전월 대비로는 구글 트래픽이 1.8%, 챗GPT가 4.0% 증가했으며, 빙은 2.7% 감소했고 제미니는 54% 성장했다.

미국에서는 구글의 웹 방문자 수가 5억3700만 명으로 전년과 비슷한 수준을 유지했고, 챗GPT는 124% 증가한 3300만 명(구글 트래픽의 약 6%), 빙은 9% 증가한 4800만 명을 기록했다. 미국 시장의 전월 대비 증가율은 구글이 3.2%, 챗GPT가 16%였으며, 빙은 8% 감소했고 제미니는 37% 상승했다.

BofA는 센서타워 데이터를 인용해 9월 AI 플랫폼들의 모바일 일일 활성 사용자(DAU) 강세를 보고했다. 구글의 전 세계 모바일 DAU는 전년 대비 13% 증가(전월 대비 보합)한 20억 명을 기록했고, 챗GPT는 전년 대비 452% 증가한 3억4500만 명을, 빙은 13% 감소한 500만 명을 기록했다. 퍼플렉시티는 전년 대비 446% 증가한 900만 명을, 그록은 570만 명을 기록했다.

9월 중 제미니는 전 세계 DAU 800만 명을 추가했고, 챗GPT는 1500만 명, 퍼플렉시티는 100만 명, 그록은 180만 명을 추가하며 AI 기능이 모바일 이용 증가를 견인하고 있음을 보여줬다. 애널리스트는 9월 중순 구글의 '나노 바나나' 이미지 생성 모델이 바이럴 히트를 기록하면서 제미니의 트래픽과 다운로드가 크게 증가해 주요 앱스토어에서 일시적으로 1위를 차지했다고 설명했다.

BofA는 스탯카운터 데이터를 인용해 9월 구글의 전 세계 검색 점유율이 전월 대비 개선됐다고 밝혔다. 전 세계적으로 구글의 시장 점유율은 전월 대비 49bp 상승했고, 빙은 18bp 증가했다.

전년 대비로는 구글의 검색 점유율이 8월의 59bp 하락에서 반등해 38bp 상승한 90.4%를 기록했다. 빙은 전년 대비 14bp 상승한 4.1%를 기록했고, 기타(얀덱스, 바이두, 네이버, 덕덕고 등 포함, 챗GPT 제외)는 전년 대비 63bp 하락한 4.1%를 기록했다.

그러나 미국에서는 구글의 검색 시장 점유율이 전월 대비 70bp 하락한 85.0%를 기록했고 전년 대비로는 297bp 하락했다. 반면 빙의 점유율은 전월 대비 55bp, 전년 대비 147bp 상승한 8.5%를 기록했다.

구글의 전 세계 모바일 검색 점유율은 전월 대비 69bp 상승한 반면, 빙은 5bp 하락했다. 전년 대비로는 구글의 모바일 점유율이 8월의 74bp 하락에서 반등해 44bp 상승한 94.6%를 기록했고, 빙은 10bp 하락한 0.7%, 기타는 51bp 하락한 3.9%를 기록했다.

데스크톱에서는 구글의 전 세계 검색 점유율이 전월 대비 91bp 상승했고, 빙은 3bp 하락했다. 전년 대비로는 구글의 데스크톱 점유율이 8월의 167bp 상승에 이어 261bp 상승한 82.2%를 기록했고, 빙은 120bp 하락한 10.6%, 기타는 105bp 하락한 4.4%를 기록했다.

BofA는 신흥 AI 플랫폼 중에서는 퍼플렉시티, 클로드, 그록이 사용자 증가를 주도하고 있다고 강조했다. 9월 퍼플렉시티의 전 세계 트래픽은 전년 대비 137% 증가한 600만 명(전월 대비 20% 증가)을 기록했고, 클로드는 전년 대비 124% 증가한 500만 명(전월 대비 8% 증가)을 기록했으며, 그록은 전월 대비 5% 감소한 600만 명을 기록했다.

저스틴 포스트는 9월 챗GPT에 대한 전 세계 검색 관심도가 감소했다고 지적했다. 10월 5일 기준 7일 평균으로 챗GPT 검색 관심도는 전월 대비 3% 감소했고, 제미니는 39% 증가했으며 빙은 보합을 기록했다.

신흥 대규모 언어 모델(LLM) 기반 검색 플랫폼 중에서는 퍼플렉시티가 상대적으로 높은 키워드 검색 관심도를 유지하며 전월 대비 2% 상승했고, 클로드는 6% 하락했으며 그록은 보합을 기록했다.

BofA는 알파벳의 향후 3년간 꾸준한 실적 성장을 전망하며 주당순이익이 2025년 10.06달러, 2026년 10.60달러, 2027년 11.58달러에 이를 것으로 추정했다. 이는 2025년 25.1%, 2026년 5.4%, 2027년 9.2%의 전년 대비 성장률을 의미한다.

주가 동향: 수요일 마지막 거래에서 GOOGL 주가는 0.45% 하락한 244.66달러를 기록했다.