크로거, 2분기 실적 예상치 상회...매출은 소폭 하회

크로거(NYSE:KR)가 2분기 실적을 발표한 후 목요일 주가가 상승했다.

크로거는 2분기 조정 주당순이익이 1.04달러를 기록해 시장 전망치 0.99달러를 상회했다. 분기 매출은 339.4억 달러로 시장 예상치 341.02억 달러를 소폭 하회했다.

주요 내용

크로거는 이번 분기에 강력한 실적을 달성했다. 신선식품, 전자상거래, 약국 부문이 성장을 주도했다. 동일매장 매출(연료 제외)은 3.4% 증가해 6분기 연속 성장세를 이어갔다.

신선식품 카테고리는 소비자들의 건강식품 수요 증가를 반영해 일반식품 매출을 상회했다. 회사는 올해 초부터 3,500개 이상의 제품 가격을 인하했으며, 이는 주요 경쟁사들과의 가격 격차를 줄이는데 기여했다.

사업 전략

크로거는 2025년에 30개의 주요 매장 프로젝트를 진행 중이며, 2026년에는 신규 매장 오픈을 30% 늘릴 계획이다. 또한 인공지능(AI)을 활용해 가격 경쟁력 강화, 손실 감소, 주문 처리 속도 향상 등의 성과를 거두고 있다.

전자상거래 부문은 16% 성장했으며, 특히 배송 서비스가 좋은 실적을 보였다. 회사는 전체 매장의 97%에서 2시간 이내 배송 서비스를 제공하고 있다.

재무 현황

FIFO 총이익률(임대료, 감가상각비, 연료, 조정항목 제외)은 전년 동기 대비 39bp 상승했다. 영업관리비율은 5bp 감소했다. 순부채/조정 EBITDA 비율은 1.63으로 목표 범위인 2.3-2.5 미만을 기록했다.

전망

크로거는 2025 회계연도 동일매장 매출 성장률 전망치를 2.7-3.4%로 상향 조정했다. 조정 FIFO 영업이익은 48-49억 달러, 희석주당순이익은 4.7-4.8달러로 전망치의 하단을 상향 조정했다.